Come si tassa il fondo pensione all'uscita: dal 15% al 9%

La prestazione finale di un fondo pensione — rendita, capitale, o la combinazione delle due — è tassata con un'aliquota che parte dal 15% per i primi quindici anni di partecipazione e scende dello 0,3% per ogni anno successivo, fino a un minimo del 9% dopo trentacinque anni complessivi di partecipazione. È una delle aliquote più basse fra tutte le forme di risparmio previdenziale e finanziario in Italia, pensata proprio per premiare la permanenza di lungo periodo nello strumento.

Come funziona la riduzione progressiva

La riduzione si applica in modo lineare: ogni anno oltre il quindicesimo toglie 0,3 punti percentuali, fino al pavimento del 9%, che non scende ulteriormente indipendentemente da quanti altri anni si aggiungano.

Su cosa si applica esattamente

L'aliquota si applica sulla prestazione al netto dei contributi già tassati (quelli versati oltre il limite di deducibilità di 5.164,57 euro l'anno, che non hanno generato beneficio fiscale in fase di versamento e quindi non vengono tassati di nuovo) e al netto dei rendimenti già tassati anno per anno durante la fase di accumulo, che scontano il 20% al momento della loro maturazione nel fondo, non alla fine.

Il confronto con la tassazione ordinaria

L'aliquota IRPEF ordinaria applicata a un reddito da lavoro o da pensione varia, a seconda degli scaglioni, dal 23% al 43%. Anche nella versione meno favorevole (15%, con pochi anni di partecipazione), la tassazione della prestazione del fondo pensione è già più bassa dell'aliquota IRPEF minima ordinaria; con trentacinque anni di partecipazione, scende a meno della metà.

Come si conta l'anzianità di partecipazione

Gli anni si contano dalla data di prima iscrizione a una qualunque forma di previdenza complementare, non dalla data di adesione all'ultimo fondo: chi ha cambiato fondo nel tempo (per esempio passando da un fondo aperto a un fondo negoziale dopo un cambio di lavoro) mantiene l'anzianità maturata, per effetto della possibilità di trasferire la posizione senza perdere il conteggio degli anni. È uno dei motivi per cui aderire presto, anche con versamenti contenuti, ha un valore che va oltre il solo rendimento accumulato.

Rendita o capitale: cambia la tassazione?

L'aliquota agevolata descritta si applica sia alla parte erogata come capitale (fino al 50% della posizione maturata, salvo casi particolari in cui è ammesso un capitale maggiore) sia alla parte erogata come rendita periodica. Sulla rendita, l'aliquota si applica progressivamente sui rendimenti maturati durante la fase di erogazione, con un meccanismo di calcolo specifico che tiene conto della parte già tassata in accumulo.

E le anticipazioni richieste durante la vita lavorativa?

Le anticipazioni per spese sanitarie straordinarie, acquisto della prima casa o esigenze personali seguono regole di tassazione proprie, diverse da quelle della prestazione finale: variano in base al motivo dell'anticipazione, con un trattamento generalmente meno favorevole di quello riservato alla prestazione a fine carriera, proprio per non incentivare l'uso del fondo pensione come sostituto di un conto corrente.

Perché questo vantaggio fiscale conta nella scelta iniziale

Il calcolo di convenienza fra lasciare il TFR in azienda e destinarlo al fondo pensione non si esaurisce nel confronto sulla rivalutazione annua: include anche il trattamento fiscale complessivo, che per il fondo pensione è più favorevole su tutti e tre i fronti — deduzione in entrata, tassazione dei rendimenti in accumulo, aliquota ridotta in uscita. Il confronto numerico completo è in TFR in azienda o al fondo pensione: il confronto con i numeri.

Il punto in sintesi

La prestazione finale di un fondo pensione è tassata con un'aliquota che scende dal 15% al 9% in base agli anni di partecipazione, sempre più favorevole dell'aliquota IRPEF ordinaria applicabile a qualunque scaglione di reddito. È un vantaggio che matura con il tempo, non con l'importo versato: aderire presto, anche con versamenti contenuti, costruisce anzianità che si traduce in un risparmio fiscale concreto alla fine.